新基点评:南方策略优化

基金全称: 南方策略优化股票型证券投资基金

基金公司: 南方基金管理有限公司

基金类型: 契约型开放式

投资类型: 股票型

投资风格: 中盘成长型

基金经理: 刘治平

投资目标: 本基金通过数量化手段优化投资策略,在积极把握证券市场及相关行业发展趋势的前提下精选优势个股进行投资,力争获取超越业绩比较基准的投资回报。

投资方向: 国内依法发行上市的各类股票、债券、短期金融工具、现金、权证及中国证监会允许基金投资的其他金融工具

基金公司分析：

　　南方基金管理有限公司成立于1998年3月6日，为国内首批获中国证监会批准的三家基金管理公司之一，成为中国证券投资基金行业的起始标志。目前，公司业务覆盖公募基金、全国社保基金、企业年金基金，是我国业务领域最广的基金管理公司之一。公司于去年推出沪深300指数基金、中证500指数基金的基础上首次推出主动量化基金，使产品线更加丰富。从已成立的南方沪深300和南方中证500的表现来看，两只基金在跟踪指数方面表现良好，较为准确的跟踪了相应的指数，这些量化投资的经验都会给新基金投资打下坚实的基础。

易天富基金大师对南方基金公司分析：

数据来源：易天富基金大师

基金公司旗下基金业绩比较：

数据来源：易天富基金大师 

基金经理分析：

　　刘治平先生，北京师范大学统计物理学硕士、美国康奈尔大学工商管理硕士、美国佛罗里达州立大学计算物理学博士。刘治平先生于2000年获得美国证券从业资格系列7和63资格，于2004年获得美国股票交易从业资格系列55资格，于2009年获得中国基金从业资格。刘治平先生曾先后担任香港巴克莱投资银行可转债交易总监、美国纽约贝尔斯登可转债对冲基金经理及美国纽约美联投资银行自营投资董事总经理，2008年6月加入南方基金，现任南方基金数量策略投资小组组长兼风控策略部总监。

刘治平先生未担任过任何基金的基金经理，易天富基金大师对其无评级分析

 总结：

　　南方策略优化基金股票资产占基金资产的比例范围是60%-95%，属于高收益高风险的股票型基金。该基金区别于传统方式管理的基金产品，其采用数量化投资方式进行策略优化，将基金管理人的投资思想和理念通过具体指标、参数的设定体现在数量模型中，强调投资纪律，充分发挥数量化投资的优势，并辅以定性分析，以期在控制风险的前提下实现收益的最大化。

　　南方策略拟任基金经理刘志平目前是南方基金数量投资策略的负责人，在量化投资方面资历深厚。其曾获得美国佛罗里达州立大学计算物理学博士，曾先后在香港巴莱克投资银行、美国贝尔斯登、美联投资银行等担任要职，从事投资工作。 

　　易天富对南方基金公司综合评级四星，属于较好水平，基金经理丰富的投资建议值得关注，作为量化基金，在国内的发展空间还很大，但是也存较高的风险，因此，易天富基金研究中心建议能承受一定风险的投资者对南方策略优化股票型证券投资基金保持关注。

 (易天富基金研究中心)